新巴塞爾資本協定(補充版)

巴塞爾銀行監管委員會發佈了新巴塞爾資本協定取代舊一九八八巴塞爾協定。新巴塞爾資本協定的結構包括三項「支柱」。

• 第一支柱制定最低監管資本需求－銀行必須針對其承受的風險而持有的最少資本額；

• 第二支柱制定了銀行之風險管理架構的監管審查主要原則，以及其資本充足率。它制定了董事會及高級管理層的具體監督責任，從而鞏固內部控制原則及其他公司管治慣例；

• 第三支柱旨在透過提高銀行的披露程度而加強市場紀律。




新巴塞爾資本協定，按計算信貸風險資本的精密程度提供三種方法：標準法、基礎內部評等法及進階內部評等法。

新巴塞爾資本協定亦首次引入營運風險的資本要求。

歐盟成員國須由二零零八年一月一日開始實行計算信貸風險及營運風險的相關條文.

以渣打集團為例, 渣打採用進階內部評等法，來計算信貸風險資本。渣打採用集團內部設立的涉險值模型去衡量和計算市場風險資本. 而此涉險值模型必須得到英國金融服務管理局的批准. 渣打的涉險值模型的風險敏感度比監管機關提供的標準規則更加高.

為了滿足新巴塞爾資本協定首次引入營運風險的資本要求, 渣打亦首次需要計算一項新的資本支出，來涵蓋營運風險。渣打採用標準法，以計算營運風險的資本需求。

用舊巴塞爾資本協定計算, 渣打於二零零七年十二月三十一日的第一級資本總額為167.96億美元, 風險加權資產總額為1,718.33億美元, 第一級資本比率為9.7746%.

用新巴塞爾資本協定計算, 渣打於二零零七年十二月三十一日的第一級資本總額為163.54億美元(減少左4.42億美元), 風險加權資產總額為1,853.54億美元(增加左135.21億美元, 當中包括新計算的項目: 營運風險139.63億美元), 於是用新巴塞爾資本協定計算的第一級資本比率只有8.82311%.

用新巴塞爾資本協定計算, 渣打於二零零八年六月三十日的第一級資本總額為173.45億美元(比07年底增加9.91億美元), 風險加權資產總額為2,043.61億美元(比07年底增加190.07億美元, 當中營運風險有183.4億美元), 於是用新巴塞爾資本協定計算的第一級資本比率為8.48743%.

所以, 渣打集團於二零零八年六月三十日的第一級資本比率比二零零七年十二月三十一日只係下跌0.33568%, 見到有些報紙財經版評論渣打的第一級資本比率大跌1.28717%, 係無做功課, 抵打.

總結, 由於新巴塞爾資本協定引入營運風險的資本要求, 銀行的第一級資本比率無可以避免會比用舊巴塞爾資本協定低左。

另外, 根據筆者的調查, 恆生銀行已經於2007年開始用新巴塞爾資本協定計算資本比率, 而澳洲, 歐盟成員國以及英國, 應該今年才會開始採用新巴塞爾資本協定.

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